复利是什么？用几个例子看懂长期投资的力量

单利和复利的区别

单利只按本金计算利息；复利则是“利滚利”，每一期产生的收益会并入本金，下一期一起产生收益。时间越长，两者的差距越大。

例子一：一万元放 30 年

假设本金 1 万元，年化收益率 5%，按年复利计算：

• 10 年后约 1.63 万元；
• 20 年后约 2.65 万元；
• 30 年后约 4.32 万元。

如果按单利计算，30 年后只有 1 万元本金加 1.5 万元利息，共 2.5 万元。差出来的 1.8 万元，就是复利的力量。

例子二：每月定投 1000 元

假设每月投入 1000 元，年化收益率 6%，按月复利计算，20 年后约为 46.2 万元，而投入的本金只有 24 万元。

例子三：早开始 10 年的差别

小 A 从 25 岁开始每年年初投入 1 万元，连续投 10 年后不再追加；小 B 从 35 岁开始每年年初投入 1 万元，一直投到 64 岁，共 30 年。假设年化收益率都是 6%，到 65 岁时：

• 小 A 一共投入 10 万元，最终约 80 万元；
• 小 B 一共投入 30 万元，最终约 84 万元。

小 A 只投入了三分之一的本金，结果却相差无几，原因就是他给了复利更多的时间。

快速估算：72 法则

用 72 除以年化收益率（百分数），就能粗略估算资产翻倍需要的年数。例如年化 6%，大约 12 年翻倍；年化 3%，大约 24 年翻倍。

别忘了这些前提

• 例子中的收益率是假设值，现实中的投资收益并不稳定，也可能亏损；
• 通货膨胀会侵蚀实际购买力；
• 频繁买卖、中途停止都会削弱复利效果。

本文仅为理财知识科普，不构成任何投资建议。